Minero de Bitcoin IREN Cierra Oferta de Notas Convertibles por $3.000 Millones para Impulsar su Transformación en IA

La firma minera de Bitcoin IREN Limited dijo el jueves que cerró una oferta de notas senior convertibles por $3.000 millones, asegurando capital para acelerar su transformación de la minería de criptomonedas a servicios de infraestructura de IA.

Las notas convertibles tienen un cupón anual del 1% y vencen en 2033, con una prima de conversión del 32,5% por encima del precio de las acciones de IREN. Las notas fueron vendidas de forma privada a compradores institucionales calificados bajo la Regla 144A, generando ingresos netos de $2.960 millones después de comisiones y gastos.

La empresa destinó $201,3 millones de los ingresos para financiar transacciones de capped call con un precio límite de $110,30 por acción, lo que representa una prima del 100% sobre el precio de $55,15 registrado el 11 de mayo. La estructura de capped call está diseñada para reducir la posible dilución derivada de las conversiones de notas, al tiempo que ofrece participación en las ganancias para los accionistas existentes.

La recaudación de capital sigue a una rápida sucesión de acuerdos de IA que han reformado el modelo de negocios de IREN. En noviembre de 2025, la empresa firmó un acuerdo de alojamiento en la nube de IA por $9.700 millones con Microsoft. A esto le siguió un acuerdo con Nvidia a principios de mayo para desplegar hasta 5 gigavatios de capacidad de centros de datos de IA a nivel global.

El acuerdo con Nvidia incluye un contrato de nube de IA a cinco años por $3.400 millones para GPUs Blackwell refrigeradas por aire, y un warrant a cinco años para hasta 30 millones de acciones de IREN a $70 cada una. Días después de anunciar la alianza con Nvidia, IREN completó la adquisición en acciones de Mirantis, proveedor de servicios de software, por $625 millones.

Las acciones de IREN caen más de un 8% hasta el momento este viernes en medio de una caída generalizada de las acciones cripto, cotizando recientemente a $53,55. Las acciones suben más de un 9% en el último mes y un 15% en los últimos seis meses, según datos de Yahoo Finance.

Las principales firmas mineras de Bitcoin han adoptado ampliamente la creciente demanda de cómputo para IA, con muchas firmando acuerdos multimillonarios, y algunas, como Keel Infrastructure (antes Bitfarms), cerrando por completo sus operaciones mineras para enfocarse en las necesidades de IA y computación de alto rendimiento (HPC).

A finales de abril, analistas del banco de inversión Bernstein señalaron que esperan que IREN abandone por completo la minería de Bitcoin para el año 2030, reduciendo gradualmente su enfoque en la minería en los próximos años a medida que repropone su hardware para IA y HPC.